“新三金”指货币基金、债券基金和黄金基金组成的资产配置组合，因2025年底存款利率跌破1%，年轻人为兼顾流动性、稳健性与抗通胀需求而兴起；货币基金管日常备用金，债券基金作稳中求进主力，黄金基金当不确定性“压舱石”，常见配比为40%–50%、30%–40%、5%–10%。
“新三金”不是首饰，而是指货币基金、债券基金和黄金基金这三类金融产品组成的资产配置组合。它在2025年底至2026年初快速走红，核心原因是存款利率跌破1%，年轻人开始主动寻找兼顾流动性、稳健性和一定抗通胀能力的理财方式。
货币基金：管好日常备用金
这类基金主要投资短期国债、银行存单、同业存款等，风险极低，T+0或T+1申赎，适合放3–6个月生活费和应急资金。余额宝、微信零钱通背后大多是货币基金。注意别只看七日年化收益率，更要看万份收益是否稳定、规模是否超千亿元（规模大通常运作更成熟）。
- 建议单只持有不超过总流动资金的40%
- 避免频繁申赎，部分平台对一周内赎回次数有限制
- 可选场内货基（如华宝添益），支持股票账户实时买卖，效率更高
债券基金：稳中求进的主力仓位
债券基金不等于保本，但长期看波动远小于股票基金。重点选中短债基金或纯债基金，避开含可转债或信用下沉太多的品种。2026年初利率处于低位区间，久期不宜过长，否则利率上行时净值易回撤。
- 优先考虑成立满3年、基金经理稳定、年化波动率低于2%的产品
- 定投比一次性买入更适合新手，平滑入场成本
- 持有6个月以上可免赎回费，多数产品持有超7天即免申购费
黄金基金：对冲不确定性的“压舱石”
黄金基金主要跟踪金价，包括ETF联接基金（如华安黄金ETF联接）和QDII黄金主题基金。它不生息，但能在通胀抬头、地缘冲突或汇率波动时提供分散效果。2025年金价突破历史高位后，不少年轻人开始将其作为5%–10%的标配仓位。
- 不用追高买入，可在金价回调5%–8%时分批建仓
- 避免用杠杆黄金产品（如黄金期货ETF），普通投资者难驾驭
- 每年检查一次占比，若金价大涨导致仓位超15%，可适当止盈再平衡
怎么搭配才不算瞎买
没有标准比例，但常见参考是：货币基金40%–50%、债券基金30%–40%、黄金基金5%–10%。刚工作、月光族可提高货币基金比重；有稳定收入且3年内无大额支出的人，可适度增加债券基金权重。关键不是调数字，而是每半年回顾一次实际用途——钱是不是真按计划在流动、稳住、抗压。
