根据omdia最新发布的《智能手机显示市场洞察》报告，全球智能手机amoled面板出货量预计于2026年回落至8.1亿片，较2025年的8.17亿片小幅下滑，这将是该市场在连续三年增长后首次出现需求收缩。
报告分析指出，内存芯片供应趋紧与价格大幅上扬，已成为影响智能手机厂商采购决策的关键因素。中国主要手机品牌受限于终端定价压力，难以将存储器件成本上涨全额传导至消费者；同时顾虑涨价可能抑制市场需求，因此普遍下调2026年整机出货预期，并借此向包括显示面板在内的上游供应商施加议价压力，AMOLED成为重点调控对象之一。尽管当前AMOLED产线仍在持续扩产，但内存涨幅已逼近甚至超越显示模组整体成本水平；而AMOLED厂商在2025年已通过显著降价策略抢占份额，导致2026年进一步降价空间极为有限。
此次内存紧缺的直接导火索是AI服务器订单爆发式增长，促使存储原厂优先调配产能投向高附加值、高毛利的服务器用DRAM与NAND产品，从而压缩面向消费电子市场的供应配额。与此同时，受美元走弱及金融资本涌入影响，大宗商品市场掀起新一轮价格重估潮，基础原材料成本攀升，加剧了电子产业链整体的输入型通胀压力。这种上游成本结构的实质性变化，与下游厂商长期依赖的价格下行惯性之间形成明显错配，正不断推高供应链运行风险。
Omdia显示业务首席分析师郭子骄指出：“目前智能手机厂商仍沿用过往的成本控制逻辑，寄望于向产能相对宽松的环节施压以压降BOM成本。然而本轮周期中，由大宗商品重估引发的全产业链成本抬升尚未被充分重视。一旦上游成本已发生结构性跃升，而下游规划依然固守降价路径依赖，供应链失衡风险将持续发酵并加速累积。”
